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闕福生
2025-03-14 11:17
2月10日，比亞迪董事長王傳福在智能化戰略發布會上宣布，全系車型將搭載高階智駕系統“天神之眼”，覆蓋售價6.98萬至24.98萬元的21款車型，并首次提出“智駕平權”理念。分析認為，比亞迪此舉有望加速智駕技術的普及，全民智駕時代加速到來，將給激光雷達、域控制器等智駕零部件供應商帶來可觀的市場增量。
在2月6日比亞迪宣布即將發布“天神之眼”高階智駕系統時，比亞迪的股價已經大幅飆升，并帶動產業鏈上下游公司股價大幅飆升。
激光雷達供應商引發關注
在當天發布會上，王傳福透露，“天神之眼”A、B、C分為入門級和中階、高階三個方案，天神之眼A-高階智駕三激光版（DiPilot 600）、天神之眼B-高階智駕激光版（DiPilot 300）、天神之眼C-高階智駕三目版（DiPilot 100）。天神之眼A主要應用在仰望，天神之眼B主要應用在騰勢及比亞迪品牌，天神之眼C則搭載在比亞迪品牌。
“現在的智駕產業鏈供給還不夠，如果供給足夠多的話，比亞迪10萬元以下車型將會有更多車型搭載‘天神之眼’。”王傳福預計，未來2—3年，智駕將成為“和安全帶一樣必不可少的配置”。
根據頭豹研究院研報，智能駕駛架構主要包括感知層、決策層和執行層。具體來看，感知層主要包括高清攝像頭、毫米波雷達、激光雷達、超聲波雷達等。對于高階智能駕駛，激光雷達則是必備傳感器，今年即將換代的比亞迪漢和唐的全新車型將大比例配置激光雷達。
尤為值得一提的是，比亞迪2025年銷量布局預計將達500萬臺以上，配置DiPilot 100以上的智駕車型占比將從以前的不到5%爬升至80%。業內人士指出，今年完成爬坡后，高階智駕在全年車型中占比約為40%至50%，按500萬臺計算，銷量約為200萬到250萬臺。業內共識是，隨著比亞迪“天神之眼”智能駕駛全面普及，給激光雷達的需求帶來了巨大的增量，對于激雷達行業將是重大利好。
最新機構交流顯示，比亞迪“天神之眼”所搭載的激光雷達中速騰占比80%。根據比亞迪發布會的最新規劃，全系搭載“天神之眼”高階智駕后，速騰聚創在比亞迪20萬級車型中幾乎全部覆蓋，雙方日后還有多款合作車型即將上市。
事實上，隨著國產品牌競爭力的提升，曾經被外資品牌主導的激光雷達市場，已過渡到國產品牌主導。
蓋世汽車研究院發布的激光雷達供應商裝機量排行顯示，2024年全年，激光雷達單年裝機量首次突破150萬顆，行業呈現蓬勃增長勢頭。而曾經被外資品牌主導的市場，2021年末，隨著搭載國產激光雷達的車型陸續發布、交付，國產廠商份額快速抬升。華金證券研報顯示，2024年上半年，國產廠商合計市占率超過97%。其中，速騰聚創以514995顆的裝機量位列榜首，2024年全年車載激光雷達市場份額排名第一。
前景廣闊 龍頭受益
龍頭企業發力智駕，以及“全民智駕”時代的到來，也刺激了激光雷達的滲透率。
根據蓋世汽車研究院數據，標配激光雷達車型滲透率從2023年1月至5月的1.5%提升至2024年1月至5月的4.7%，2024年5月達到6.3%。華金證券表示，伴隨著智能駕駛快速發展帶動激光雷達進入規模化生產，產品價格水平持續下探，標配激光雷達車型滲透率有望進一步提升。
隨市場競爭加劇，未來高階智能駕駛系統有望在10萬元左右的車型上搭載，各車企均加速高階智駕布局，產業鏈上下游各環節將迎來新一輪發展機遇。
華西證券認為，比亞迪全面發力智駕帶來顯著的鯰魚效應，各車企將加速智能化發展，激光雷達開始在10萬元—20萬元價格帶車型滲透；此外，隨著自動駕駛法規完善及智駕技術快速發展，2025年L3自動駕駛有望實現0—1落地。L3自動駕駛相較L2，安全性要求大大提升，激光雷達單車配置數量有望提升，以速騰聚創為代表的激光雷達企業都將受益。
校對：趙燕
